Ministerio de Hacienda anuncia emisión de deuda pública en el mercado local por hasta us$8.000 millones

El Ministerio de Hacienda informa que, durante 2016, el Fisco, a través de la Tesorería General de la República, emitirá bonos en el mercado local, tanto en pesos como en Unidades de Fomento, por un monto total de hasta el equivalente a US$8.000 millones, aproximadamente. Estas emisiones se enmarcan dentro del margen de endeudamiento que autoriza la Ley de Presupuestos para el año 2016 y deberá contar con la autorización previa expedida mediante decreto supremo.

Con el fin de mejorar la liquidez y profundidad en el mercado de renta fija chileno, se ha diseñado una nueva estrategia de emisión y colocación de bonos de Tesorería. Esta consiste en seleccionar ciertos bonos específicos como referencia para el mercado. De esta manera, se busca conseguir una curva local más ordenada, y en la cual existan cuatro referencias a 5, 10, 20 y 30 años, aproximadamente, tanto para la curva nominal como en UF. De este modo, el fisco realizará emisiones adicionales de los papeles de referencia, de forma paralela a los US$8.000 mencionados, con el fin de intercambiarlos con papeles existentes de Tesorería. 

Las referencias o bonos benchmark son los mostrados abajo, donde se indica los montos a emitirse en 2016, independientemente de los montos destinados a operaciones de intercambio:

 Bonos en pesos con vencimiento en 2021, hasta por US$1.000 millones (Nueva Emisión).

 Bonos en pesos con vencimiento en 2026, hasta por US$1.400 millones (Reapertura).

 Bonos en pesos con vencimiento en 2035, hasta por US$700 millones (Reapertura).

 Bonos en pesos con vencimiento en 2043, hasta por US$700 millones (Reapertura).

 Bonos en UF con vencimiento en 2021, hasta por US$1.400 millones (Reapertura).

 Bonos en UF con vencimiento en 2026, hasta por US$1.400 millones (Reapertura). 

 Bonos en UF con vencimiento en 2035, hasta por US$700 millones (Reapertura). 

 Bonos en UF con vencimiento en 2044, hasta por US$700 millones (Reapertura).

El calendario específico de las colocaciones y las operaciones de intercambio, incluyendo las fechas y montos a subastar, se informarán una vez cumplidos los trámites de rigor. 

Es importante señalar que tanto el plan de colocación como el de intercambio han sido diseñados en coordinación con el Banco Central. Con todo, podrían estar sujetos a modificaciones en caso que hubiese cambios significativos en las condiciones de mercado. Si ello ocurriera, se informará oportunamente. Asimismo, tanto para la emisión como para las operaciones de intercambio, se solicitará al Banco Central de Chile que, actuando en calidad de Agente Fiscal, represente al Fisco en la colocación y administración de estos bonos.